Какими знаниями нужно обладать и сколько времени и денег придется вложить?

РБКСобытия

Можно ли заработать на инвестициях в музыкальную индустрию

Рассказываем все о покупке роялти, краудлендинге, коллекционировании виниловых пластинок и автографов. Какими знаниями нужно обладать и сколько времени и денег придется вложить?

Автор: Надежда Афанасьева, редактор «Афиши Daily»

346855296790956.jpg
Виктория Шибаева

Чем больше фанатов собирает музыкальная индустрия, тем больше появляется желающих поддержать артистов и в то же время разделить с ними коммерческий успех. Музыканты в России и за рубежом привлекают инвестиции в роялти, а также через краудлендинг, а поклонники скупают и перепродают виниловые пластинки и автографы, которые благодаря повышенному спросу могут значительно вырасти в цене.

В то время как покупку издательских прав на отчисления и краудлендинг эксперты относят к наименее рискованным инвестициям среди перечисленных, выбирать виниловые пластинки или автографы советуют, прежде всего, исходя из собственных вкусов, а не из расчета на определенный заработок. Большую роль играют познания инвестора: знание артистов и жанров, а также умение предугадывать тренды, что позволит сделать ставку на музыканта, который потенциально может принести наибольшую прибыль в перспективе нескольких лет.

«Вряд ли в данном случае можно вести речь о рядовом инвесторе, которому нужна защита своих инвестиций, понятные правила, ликвидность. Здесь, скорее, поле для людей, погруженных в данную сферу деятельности, но и они будут нести те же риски ликвидности, порчи, и другие», — отмечает начальник отдела экспертов по фондовому рынку «БКС Мир инвестиций» Альберт Короев.

Покупка прав на роялти

Один из наиболее привлекательных способов инвестировать в музыкальный проект — купить издательские права на песню или альбом, чтобы затем получать роялти (вознаграждения за воспроизведение или использование трека). Интерес к подобного рода вложениям растет по мере того, как старая музыка становится все более популярной в потоковом вещании.

Так, по данным аналитической компании Luminate, в середине 2022 года композиции, выпущенные более 18 месяцев назад, составили 72,4% потребляемой музыки США. Новые композиции заняли лишь оставшиеся 27,6%.

В этом есть заслуга и трендов соцсетей. Например, в 2020 году, благодаря TikTok, песня Fleetwood Mac «Dreams» 1977 года вернулась на второе место в чартах Billboard. А в июне 2022-го песня Кейт Буш «Running Up That Hill» стала самой проигрываемой в мире, после того как зрители услышали ее в четвертом сезоне сериала Netflix «Очень странные дела». Luminate подсчитала, что внезапный интерес на стримингах мог принести Буш примерно $2,3 млн в виде роялти — ведь она владеет всеми правами на песню.

346855437214374.jpg
Пластинка Кейт Буш с синглом «Running up that hill» 1985 года, получившим второе рождение в 2022 году. Shutterstock

Но такая ситуация на музыкальном рынке довольно редка. Права на запись могут принадлежать разным участникам, работавшим над ее созданием, а продать свои роялти они могут любым заинтересованным инвесторам.

Сегодня издательские права на музыку покупают как специализированные инвестфонды, например, Round Hill Music Royalty Partners, владеющий правами на многие песни The Beatles и The Rolling Stones, и Hipgnosis Songs Fund, среди последних приобретений которого — права на все композиции Джастина Бибера, так и частные инвесторы.

Последние могут сделать это на специализированных площадках, например на американской Royalty Exchange, запущенной в 2011 году. В свою очередь, продажа роялти дает музыкантам возможность использовать доходы от предыдущих хитов, чтобы финансировать предстоящие проекты.

Как и любой аукционный дом, Royalty Exchange оценивает лоты по нескольким параметрам и затем предоставляет информацию заинтересованным в покупке пользователям. Показатель Dollar Age отражает соотношение дохода, который генерирует трек, и его возраста. Чем дольше зарабатывает лот, утверждают на сайте, тем больше вероятность, что он продолжит генерировать доход в будущем. Еще один показатель Trend Rate отображает динамику роста или падения доходов лота от года к году. На платформе инвесторам рекомендуют рассматривать позиции, у которых этот параметр за последние три года не опускался ниже -5%.

Так, все, кто в 2019 году делал ставки на долю диджейки Kalkutta от роялти хита Холзи «New Americana», знали, что за 12 месяцев до аукциона эта песня принесла ей в общей сложности $8320. Эту сумму экстраполируют на десять лет вперед и подсчитывают потенциальную прибыль — 5,5%.

Также у каждого лота есть текстовое описание, где перечислены заслуги автора и награды трека, и таблица, в которой указано, какого рода права выставили на продажу. Как и большинство артистов на Royalty Exchange, Kalkutta продавала именно права на «публичное исполнение». Директор по коммуникациям Royalty Exchange Антони Бруно в интервью Vice объясняет, что они охватывают огромный доход, который генерируется каждый раз, когда песня звучит «на радио, на стриминге, на бейсбольных стадионах или на телевидении». Практически с каждым воспроизведением заработок инвестора растет.

346855437136308.jpg
Диджей Kalkutta. Rachel Murray/Getty Images

Стоимость лотов на Royalty Exchange доходит до сотен тысяч долларов: в 2018 году на платформе продали права на музыкальный каталог, включающий хит Jay Z и Алиши Киз «Empire State of Mind», за $190,5 тыс. Основываясь на данных о прошлых отчислениях, теоретический размер прибыли от сделки сроком на десять лет оценили в 9,9%. А в декабре 2019-го на сайте продали права на тему из фильма «Грязные танцы» за $493,5 тыс. Потенциальную прибыль на сайте оценили в 8,1%.

В России все многообразие договоров, связанных с покупкой или продажей прав на контент, представлено на бирже интеллектуальной собственности IPEХ. Любой пользователь может приобрести права на композицию, альбом или весь каталог артиста и в дальнейшем управлять ими самостоятельно или выгодно перепродать. Однако главный недостаток по сравнению с Royalty Exchange — платформа ориентирована, прежде всего, на сотрудничество создателей музыки и желающих использовать ее в коммерческих целях. Поэтому аналитику, которая могла бы пригодиться потенциальному инвестору, сайт не предоставляет.

Авторизуйтесь, чтобы продолжить чтение. Это быстро и бесплатно.

Регистрируясь, я принимаю условия использования

Рекомендуемые статьи

Что такое бесключевой доступ в авто и как он работает. Нюансы работы СБДА Что такое бесключевой доступ в авто и как он работает. Нюансы работы СБДА

Все о бесключевом доступе: как он работает и насколько безопасен

РБК
Илья Дель Илья Дель

Илья Дель дождался роли, в которой выкрутил тумблер своего таланта на максимум

Собака.ru
Сила воли: что мешает нам добиваться цели Сила воли: что мешает нам добиваться цели

Проблема отсутствия силы воли – в образе жизни, который ее ослабляет

Psychologies
Режиссер Борис Хлебников — Forbes: «Осуждение другого — самая глупая позиция» Режиссер Борис Хлебников — Forbes: «Осуждение другого — самая глупая позиция»

Борис Хлебников — о том, почему нельзя никого осуждать

Forbes
Профессор из Стэнфорда уверен, что инопланетяне уже на Земле, но люди ничего не замечают! Согласны? Профессор из Стэнфорда уверен, что инопланетяне уже на Земле, но люди ничего не замечают! Согласны?

Неужели инопланетяне были на Земле? Как это проверить?

ТехИнсайдер
Огонь-трава Огонь-трава

Повстречав это растение на своём пути, непременно замедлишь шаг

Наука и жизнь
Марафон выбора: как мы находим друг друга — 4 вечно актуальных принципа Марафон выбора: как мы находим друг друга — 4 вечно актуальных принципа

Почему из множества потенциальных партнеров мы выбираем одного-единственного?

Psychologies
Денис Прытков Денис Прытков

Главный кинодебютант года влюбил всю страну в обаятельного интерна-реаниматолога

Собака.ru
41-летняя комедиантка страдает от хронического сексуального возбуждения после смерти отца 41-летняя комедиантка страдает от хронического сексуального возбуждения после смерти отца

«Эффектом освобождения» — как смерть может влиять на дофоминовую систему?

Psychologies
Три сочных русских мужских сериала, которые вы могли пропустить Три сочных русских мужских сериала, которые вы могли пропустить

Делимся случайно найденным и полюбившимся русскими сериалами

Maxim
Культовые кроссовки, выпуск 13: история adidas Micropacer — тренировочной модели, опередившей свое время Культовые кроссовки, выпуск 13: история adidas Micropacer — тренировочной модели, опередившей свое время

Рассказываем о самой футуристической модели кроссовок adidas

Правила жизни
Терапия бережностью: какая помощь нужна при психологической травме Терапия бережностью: какая помощь нужна при психологической травме

Не все люди достаточно бережны к тем, кто пережил психологическую травму

Psychologies
Нюрка-воровка, невольница в золотой клетке и коварная обольстительница. Актриса Анастасия Ильинская — о своих ролях Нюрка-воровка, невольница в золотой клетке и коварная обольстительница. Актриса Анастасия Ильинская — о своих ролях

Актриса Анастасия Ильинская — о Театре на Бронной и своих планах на будущее

СНОБ
Трипликация генов рецепторов интерферона вызвала типичные для синдрома Дауна симптомы у мышей Трипликация генов рецепторов интерферона вызвала типичные для синдрома Дауна симптомы у мышей

Открытие, которое можно использовать для разработки лекарств от синдрома Дауна

N+1
Волки, как и собаки, узнают знакомые человеческие голоса Волки, как и собаки, узнают знакомые человеческие голоса

Вероятно, между волками и собаками распространено межвидовое общение

ТехИнсайдер
10 лучших сериалов про сумасшедших, душевнобольных и психбольницы. Часть II 10 лучших сериалов про сумасшедших, душевнобольных и психбольницы. Часть II

Сериалы о том, как безумие и ментальные проблемы влияют на людей и окружающих

Maxim
Что такое «дофаминовая перезагрузка» и почему она так нужна нам сегодня Что такое «дофаминовая перезагрузка» и почему она так нужна нам сегодня

Что такое дофаминовая система, как она связана с получением удовольствия

Psychologies
«Мы располагаем технологическими и экономическими возможностями для того, чтобы покончить с бедностью» | “We Have the Technological and Economic Means to End Poverty“ «Мы располагаем технологическими и экономическими возможностями для того, чтобы покончить с бедностью» | “We Have the Technological and Economic Means to End Poverty“

Интервью с профессором Джеффри Саксом

Позитивные изменения
На разных языках На разных языках

Отношение к религии у советской власти было всегда негативным

Дилетант
Ролевые онлайн-игры: как предотвратить подмену цифровой личности Ролевые онлайн-игры: как предотвратить подмену цифровой личности

Какими инструментами можно решить проблему подмены цифровой личности

Forbes
Почему вам стоит купить масло черного тмина: плюсы и минусы Почему вам стоит купить масло черного тмина: плюсы и минусы

Масло черного тмина содержит множество полезных веществ

ТехИнсайдер
Машины для Бонни и Клайда, Мэла Гибсона и ГИБДД: Ford исполнилось 120 лет Машины для Бонни и Клайда, Мэла Гибсона и ГИБДД: Ford исполнилось 120 лет

Вспоминаем самые культовые модели американской компании Ford

РБК
Пропускать душ и грызть ногти: 6 детских привычек, которые вообще-то полезны Пропускать душ и грызть ногти: 6 детских привычек, которые вообще-то полезны

Неэстетичные привычки, которые идут детям лишь на пользу

Psychologies
Мечтательная страсть. Тест-драйв очень быстрого электроседана Voyah Мечтательная страсть. Тест-драйв очень быстрого электроседана Voyah

Первое знакомство с электрическими новинками Voyah

РБК
«Посадить мысли на шпагат»: как наладить режим тренировок и питания — 3 совета «Посадить мысли на шпагат»: как наладить режим тренировок и питания — 3 совета

Что, если прислушаться к внутреннему голосу и быть настойчивыми, но гибкими?

Psychologies
Москвичка убила своего 10-месячного ребенка: может ли послеродовая депрессия спровоцировать трагедию? Москвичка убила своего 10-месячного ребенка: может ли послеродовая депрессия спровоцировать трагедию?

Чем опасна послеродовая депрессия и как помочь молодой матери справиться с ней

Psychologies
Встречи только для секса: что нужно знать — 4 правила безопасности Встречи только для секса: что нужно знать — 4 правила безопасности

Зачем люди ищут партнеров только для интимных встреч?

Psychologies
«Муж шагнул в вечность»: вдова Юрия Шатунова обратилась к поклонникам певца в годовщину его смерти «Муж шагнул в вечность»: вдова Юрия Шатунова обратилась к поклонникам певца в годовщину его смерти

Светлана Шатунова рассказала, каким мужем и отцом был Юрий Шатунов

VOICE
LBX. Самый маленький Lexus LBX. Самый маленький Lexus

Новый кроссовер Lexus LBX станет самой маленькой моделью бренда

4x4 Club
Герой триллеров: 5 лучших аудиокниг легендарного Джона Маррса Герой триллеров: 5 лучших аудиокниг легендарного Джона Маррса

Отправляемся в мир историй, леденящих душу!

Maxim
Открыть в приложении